以最近调整信用卡权益的三家银行为例，2025年的信用卡权益调整幅度不小。“别兴奋，这些只能引你们上路而已，比古代传说出现的天骨还差的远。

11月11日，华夏银行发布公告表示，自2025年1月1日起对增值服务使用规则调整为仅限主卡持卡人使用，涉及境内外机场贵宾室服务、机场速通服务、汽车代驾服务等7项服务。

11月13日，建设银行发布公告表示，从2025年1月1日起，旗下全部6款高端信用卡，不再享受建行指定国内机场贵宾厅服务。

11月15日，浦发银行发布公告，针对运通超白金信用卡、VISA无限信用卡等8款高端信用卡，个别或全部取消或调降游乐园、文化馆等礼品兑换、境外消费返现等权益。

中国新闻周刊梳理发现，权益缩减的途径主要有二：一是提升门槛，比如此前相同的权益兑换增加刷卡金额、次数的限制等；二是直接削减权益力度，这具体体现在不少权益的可用次数变少。

其中，除了权益的“明降”之外，积分规则的调整也是令用户们不满的原因之一。

资深信用卡专家董峥对中国新闻周刊介绍，积分规则是信用卡鼓励用户刷卡消费的一种活动手段，国内大多数信用卡刷1元钱即可积1分。积分兑换权益的范围非常广泛，小到加油充值、影票兑换、咖啡奶茶、消费立减金等生活便利，大到航司里程兑换、黄金实物兑换等大规格“羊毛”。

2024年以来，浦发银行、中国银行、工商银行、光大银行、农业银行、中信银行、建设银行、广发银行等多家银行的信用卡多倍积分活动规则有所调整，或是多倍积分的优惠活动停止，或是设置了奖励积分的上限，或是积分换里程有所缩减。

以广发银行信用卡为例，2024年4月该行调整了航空里程的兑换规则，调整前东航、国航“10张广发里程券＝1万航空里程”，而调整后“15张广发里程券＝1万航空里程”，有持卡人在社交平台抱怨：“相当于积攒很久的积分一下子贬值33%。”

“更关键的是，相当一部分用户是以获取积分来抵销信用卡年费。”董峥说道，这也意味着信用卡的持卡成本有所上升。

李宇算了下，在积分规则调整之后，按照自己此前的刷卡水平很难完全覆盖多张信用卡的年费了。

李宇最常用的一张信用卡，年费达1800元，40万积分可以兑换年费。“我是星级用户有多倍积分权益，往年再结合活动，一年刷不到10万元就能靠积分覆盖年费。但今年权益调整后，我的5倍积分没有了，1元1积分攒起来实在太难了，但要交1800元的年费又舍不得。”

在不少信用卡用户看来，这样的调整很伤感情，有种出尔反尔的感觉，而且权益的大幅缩水也让信用卡变得鸡肋，以至于“销卡”成为他们的共同选择。

作(zuo)为(wei)销(xiao)卡(ka)大(da)军(jun)中(zhong)的(de)一(yi)员(yuan)李(li)宇(yu)在(zai)社(she)交(jiao)平(ping)台(tai)愤(fen)而(er)晒(shai)出(chu)了(le)将(jiang)信(xin)用(yong)卡(ka)剪(jian)断(duan)的(de)照(zhao)片(pian)今(jin)年(nian)以(yi)来(lai)他(ta)销(xiao)掉(diao)了(le)5(5)张(zhang)信(xin)用(yong)卡(ka)中(zhong)的(de)3(3)张(zhang)

旧打法失效，信用卡不香了？

曾几何时，信用卡业务被银行奉为一大利润增长极。

在二十多年的高速发展中，银行为高端信用卡附加了大量的用卡权益，在获客投入上毫不吝啬、高举高打——机场贵宾厅、接送机服务、高尔夫练球、航班延误险、高端酒店预订、代驾服务、三甲医院预约……为了打开市场，银行推出了不少权益满格的“神卡”。

董峥指出，信用卡权益相当于银行吸引用户、活跃用户、刺激刷卡消费的“鱼饵”，信用卡业务连接多方进行资源整合，既能为用户带来消费优惠、用卡权益等生活乐趣，又能为合作伙伴带来流量与热度，几乎没有哪个银行业务像信用卡这样热闹。

在增长猛烈的2017年，信用卡数量一年就增加了1.2亿张。但告别曾经快速增长的时代后，随着市场趋近饱和，银行也要考量投入质效，曾经的“神卡”在不断消失。加上支付宝等移动支付方式兴起所带来的冲击，信用卡的吸引力大大减弱，开始面临“发卡容易活卡难”的困境。

用信用卡的人越来越少了。从年度数据来看，信用卡总卡量在2021年达到8亿张，此后便开始一路下行，2022年降至7.98亿张，2023年进一步滑至7.67张。

而据11月22日央行公布的《2024年第二季度支付体系运行总体情况》，截至今年二季度末，全国信用卡和借贷合一卡7.49亿张，环比下降1.53%，连续七个季度持续下降。

信用卡数量减少并不可怕，问题在于深耕用户的存量时代，信用卡“办了不用”的现象也更明显，这体现在信用卡交易量出现了下滑。

以(yi)国(guo)有(you)六(liu)大(da)行(xing)为(wei)例(li)根(gen)据(ju)各(ge)家(jia)银(yin)行(xing)2(2)02(2)4(4)年(nian)上(shang)半(ban)年(nian)的(de)财(cai)报(bao)数(shu)据(ju)除(chu)了(le)农(nong)业(ye)银(yin)行(xing)以(yi)外(wai)其(qi)余(yu)5(5)家(jia)银(yin)行(xing)信(xin)用(yong)卡(ka)消(xiao)费(fei)额(e)均(jun)有(you)不(bu)同(tong)程(cheng)度(du)的(de)下(xia)降(jiang)其(qi)中(zhong)交(jiao)通(tong)银(yin)行(xing)下(xia)降(jiang)幅(fu)度(du)最(zui)大(da)同(tong)比(bi)下(xia)降(jiang)了(le)1(1)3(3)7(7)2(2)邮(you)储(chu)银(yin)行(xing)信(xin)用(yong)卡(ka)消(xiao)费(fei)金(jin)额(e)同(tong)比(bi)下(xia)降(jiang)了(le)1(1)1(1)2(2)6(6)这(zhe)意(yi)味(wei)着(zhe)大(da)水(shui)漫(man)灌(guan)的(de)高(gao)权(quan)益(yi)打(da)法(fa)已(yi)经(jing)失(shi)去(qu)了(le)性(xing)价(jia)比(bi)

不仅如此，贷后风险问题也是信用卡业务在发展中需要平衡的考量，部分银行还出现了不良贷款比例增加的情况。

上海大学上海科技金融研究所（上海市软科学研究基地）高级研究员、教授陆岷峰告诉中国新闻周刊，银行削减信用卡高额返现及优惠活动，减少高风险客户吸引力，同样意在控制不良资产风险。例如有些银行将信用卡定位从“高消费工具”转向“支付工具”以抑制过度消费。

银登中心数据显示，截至今年三季度末，个人不良贷款批量转让业务合计规模达546.6亿元，同比增长96.27%，环比增长56.7%。其中，信用卡透支为262.2亿元，占比48%，较二季度末上升14.5个百分点；2024年各家银行披露的半年报显示，披露了信用卡不良率的16家银行中有13家不良率较上年末有所上升。

据中国新闻周刊不完全统计，仅进入11月以来，就有华夏银行、平安银行、民生银行、浙商银行、交通银行、浦发银行、南京银行等约10家银行在银登中心挂牌了信用卡透支类个人不良贷款转让项目。

“监管政策趋严，要求银行减少过度营销和诱导消费行为，部分银行通过调整积分规则明确回归信用卡本质以符合法规。”陆岷峰说道。一张张稚嫩的小脸满是认真之色，大一些的孩子虎虎生风，小一些的也比划的有模有样。

降本之外，怎么变？

毫无疑问，信用卡权益的缩水，会直接带来用户的流失，但银行也有不得不这么做的理由——降本。

目前商业银行普遍面临较大的盈利压力。11月22日国家金融监督管理总局公布的2024年三季度银行业主要监管指标数据显示，今年三季度末商业银行净息差环比下降0.01个百分点至1.53%。

净息差既可以用来衡量银行的盈利能力，也在一定程度上反映了银行的风险管理能力。而1.53%的净息差为“史上最低”，且偏离1.8%的警戒水平。

而(er)作(zuo)为(wei)零(ling)售(shou)业(ye)务(wu)的(de)重(zhong)要(yao)组(zu)成(cheng)部(bu)分(fen)信(xin)用(yong)卡(ka)业(ye)务(wu)因(yin)高(gao)昂(ang)的(de)运(yun)营(ying)成(cheng)本(ben)成(cheng)为(wei)银(yin)行(xing)降(jiang)本(ben)增(zeng)效(xiao)的(de)重(zhong)点(dian)之(zhi)一(yi)陆(lu)岷(min)峰(feng)补(bu)充(chong)道(dao)

信用卡的运营成本包括销售成本、权益成本、制卡成本等。因此对银行来说，向权益成本“开刀”，就相当于在用户运营维护方面节省了资金。

银行确实在信用卡业务上投入不菲。金融数字化发展联盟发布的《2023消费金融数字化转型主题调研报告》显示，信用卡线上、线下的获客成本约290元/张、234元/张。

而高权益信用卡的运营成本更高。拿贵宾厅权益来说，2024年8月光大银行曾在贵宾休息室增值服务招标公告中表示“境内机场贵宾厅采购上限为115元/人/次，境外机场贵宾厅采购上限为220元/人/次，高铁/火车站贵宾厅采购上限为60元/人/次”。

不仅是拿用户权益“开刀”，信用卡业务的节流还直接影响银行业务条线，信用卡业务“回归分行”趋势愈加显著。2023年10月末上海农商行撤销了“信用卡部”；2023年12月、2024年3月，华夏银行信用卡中心广州分中心、天津分中心先后获批终止营业；2023年以来，平安银行也将信用卡中心撤并划入其他一级部门。

陆岷峰认为，信用卡中心回归分行有助于银行在低利率环境下控制成本风险。毕竟开设信用卡分中心需要投入大量的资金用于场地租赁、设备购置、人员招聘与培训等，更何况其与分行在部分零售业务层面存在重合，近年来数智化发展也有助于减少相关业务的管理冗余。

当然，降本、节流并非信用卡业务调整的最终目的。在资源有限的条件下如何更好地适应新的发展环境，成为信用卡业务变革的关键。

“银行缩减权益是多重因素推动下的综合调整，让权益更贴近用户真实需求才是正确的发展方向。”陆岷峰进一步指出。这些年他直在研究神秘的骨，不时以村体质强的人做试验，这些孩子清楚的知道，他们那些强壮如虎龙的父辈每次被叫去时都会在那座石院发出阵阵令人心颤的嚎叫，让这些孩子过早的产生了抵触与敬畏之心。

银行们也在积极做出改变。比如建设银行在削减机场贵宾厅权益的同时，也针对全球智尊信用卡等4款卡片，新增了包括大众健身游泳、室内滑冰、高端酒店泳健等权益。